Reseña de Modiv | ¿Es una buena opción para invertir en bienes raíces comerciales?

La inversión inmobiliaria comercial alguna vez fue el dominio de inversión de individuos bien capitalizados, fondos de cobertura y opacos REIT privados no cotizados. Sin embargo, el mercado, alguna vez inaccesible, se volvió más penetrable con laLey JOBS de abril de 2012Esto abrió oportunidades de inversión en empresas de crecimiento emergente, incluso a través de REIT no cotizados.

Hoy, muchosempresas inmobiliarias financiadas colectivamentecompiten por los dólares de los inversores mientras cada uno intenta superar a los demás. Modiv, un aparente recién llegado (pero no realmente) al espacio de la financiación colectiva, pretende diferenciarse como una opción más estable y conservadora.

Como marca, Modiv se lanzó en febrero de 2021, pero la empresa subyacente comenzó a operar en 2015. A través de fusiones y adquisiciones estratégicas, está trabajando arduamente para construir una base sólida para el crecimiento. Esto es lo que necesita saber al respecto.

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Resumen rápido

• REIT no cotizado especializado en alquileres corporativos
• Más de 400 millones de dólares en activos bajo gestión
• Ahora abierto tanto para inversores acreditados como no acreditados
• Los problemas legales pasados ​​pueden ser preocupantes

Detalles de la modificación
Nombre del producto	Modificar
Inversión mínima	$1,000
Costos anuales	~3%
Abierto a inversores no acreditados	Sí
Promociones	Ninguno

Tabla de contenido¿Qué es Modiv?¿Qué ofrece?¿Hay algún costo?¿Cómo puedo contactar con Modiv?¿Cómo se compara Modiv?¿Cómo abro una cuenta?¿Es seguro y confiable?¿Vale la pena?Características de Modiv

¿Qué es Modiv?

Modiv, anteriormente conocida como NNN REIT y Rich Uncles, es un fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT) no cotizado en bolsa. La empresa tiene más de 400 millones de dólares en activos bajo gestión, con acciones en manos de más de 10.000 inversores individuales. La mayoría de los activos bajo gestión incluyen edificios de oficinas, locales comerciales y otras inversiones comerciales.

Si bien Modiv se promociona como un REIT privado administrado de manera conservadora, su historia no siempre ha sido impecable. En 2019,Los Tíos Ricos pagaron 300.000 dólares en multas a la SEC

Modiv también enfrenta una demanda en curso por represalias contra un denunciante por parte de un ex empleado cuya información ayudó a generar la demanda original de 2019. Los problemas legales pasados ​​y actuales pueden ser importantes para que los inversores los consideren antes de comprar acciones de Modiv, ya que el riesgo del patrocinador es uno de los factores críticos al invertir en un REIT no público. En

2020, Modiv compró BuildingBits, que ofrecía inversiones a todos los inversores independientemente de su estado de ingresos. Y en agosto de 2021, Modiv anunció que había actualizado su registro aRegistro Apara que todos los inversores pudieran participar en sus ofertas (no sóloinversores acreditados).

¿Qué ofrece?

Modiv permite a los inversores individuales comprar acciones de un REIT no cotizado en bolsa. Esto da acceso a una inversión inmobiliaria corporativa que podría ser una alternativa valiosa en la cartera del inversor.

El precio de las acciones de Modiv depende del valor liquidativo por acción emitida de la empresa. Gracias a esa metodología de fijación de precios, puede mantener el precio de una acción relativamente estable a lo largo del tiempo. Al 5 de mayo de 2021, una acción de Modiv costaba 24,61 dólares. Los inversores deben invertir un mínimo de 1.000 dólares al comprar acciones iniciales.

Comprar acciones de un REIT no cotizado

Los inversores pueden comprar acciones de una empresa no cotizadaREITEl REIT devuelve al menos el 90% de sus ingresos anuales a los inversores en forma de dividendos. Las acciones del REIT no se pueden revender, pero Modiv puede recomprar acciones mediante un acuerdo de recompra.

Los inversores que compran acciones de Modiv compran toda la cartera. Los inquilinos pagan a Modiv un alquiler mensual. Modiv administra las propiedades, paga las facturas de las mismas y, en última instancia, transfiere las ganancias restantes a los inversores.

Como REIT, Modiv debe distribuir al menos el 90% de sus ingresos netos anualmente. Lo hace a través de 12 dividendos mensuales y un posible “13.º dividendo” cuando el fondo supera sus objetivos comerciales.

Los expertos de la industria gestionan una cartera de bienes raíces comerciales

Todos los activos propiedad de Modiv son seleccionados y administrados porBienes raíces comercialesExpertos. La empresa emplea expertos en banca, finanzas e inmuebles para garantizar que los activos seleccionados tengan un rendimiento a largo plazo.

Los inversores no pueden opinar sobre qué activos compra Modiv para su cartera. Sin embargo, los datos financieros de todas las operaciones están disponibles para los inversores.

Venta de acciones sujetas a acuerdos de recompra

Las acciones de Modiv son activos muy ilíquidos. Los inversores no pueden venderlas hasta que hayan transcurrido al menos seis meses desde su posesión. Una vez transcurrido ese plazo, los inversores no pueden venderlas a otros inversores. En cambio, solo pueden revenderlas a Modiv mediante un acuerdo de recompra.

El acuerdo de recompra describe el precio que los inversores pueden recibir a través de Modiv. Sin embargo, es importante señalar que Modiv no está obligado a recomprar acciones.

Capacidad de invertir a través de IRA autodirigidas

Los inversores pueden comprar acciones de Modiv a través de unIRA autodirigidaSin embargo, Modiv no admite específicamente las IRA autodirigidas. Eso significa que los inversores deben configurar una cuenta autodirigida por su cuenta antes de invertir en Modiv.

Algunas empresas de financiación colectiva han establecido asociaciones que facilitan a los inversores la apertura de IRA autodirigidas. Pero ese tipo de comodidad aún no está disponible con Modiv.

Opciones de inversión automática

Recientemente, Modiv lanzó dos opciones diferentes para invertir automáticamente. Quienes ya hayan invertido al menos $1000 en la plataforma pueden inscribirse en el Programa de Inversión Automática (AIP) para establecer transferencias mensuales de al menos $100 por mes con la posibilidad de cancelarlas en cualquier momento.

Incluso si aún no has invertido dinero en la plataforma, puedes inscribirte en el programa AIP. Sin embargo, en este caso, deberás aceptar seguir usando AIP (e invertir al menos $100/mes) durante al menos 12 meses. Por lo tanto, tu inversión mínima real antes de poder retirarte del programa sería de $1200.

¿Hay algún costo?

Modiv estima que el 3% de todos los dólares de inversión se destinan a los costos de organización. Estos costos no son honorarios formales, ya que todos los honorarios formales los paga el fideicomiso. Sin embargo, los costos generales son efectivamente los mismos que una tarifa de administración anual del 3%. A largo plazo, Modiv busca reducir su costo al 1,88% de todos los dólares de inversión.

Los honorarios del 3% de Modiv son un poco más altos que los de otros fideicomisos .sitios de crowdfunding inmobiliarioque cobran comisiones que oscilan entre el 1 y el 2 % en la mayoría de los casos. Y, en comparación con los fondos mutuos o los REIT que cotizan en bolsa, los costos de poseer Modiv son muy altos.Fondos mutuosy los REIT públicos suelen tener comisiones de gestión de inversiones inferiores al 1% anual.

¿Cómo puedo contactar con Modiv?

La dirección de Modiv es 120 Newport Center Drive, Newport Beach, CA 92660. Los inversores interesados ​​en ponerse en contacto con el servicio de atención al cliente pueden llamar al 888-686-6348. La dirección de correo electrónico del servicio de atención al cliente es info@modiv.com. Los inversores potenciales también pueden utilizar el formulario de contacto en línea para hacer preguntas específicas a Modiv.

¿Cómo se compara Modiv?

Los REIT no cotizados son herramientas de inversión más antiguas, pero la Ley JOBS le dio nueva vida a un marco antiguo. Ahora hay bastante competencia en el espacio de financiación colectiva de bienes raíces comerciales. Algunas plataformas están abiertas a todos los inversores, mientras que otras requieren acreditación. A continuación, se muestra una rápida comparación de Modiv:

Encabezamiento
Clasificación
Costos anuales	~3%	1% a 1,25%	1%
Inversión mínima	$1,000	$5,000	$500
¿Abierto a inversores no acreditados?
Celúla	Celúla	LEER LA RESEÑA	LEER LA RESEÑA

¿Cómo abro una cuenta?

Para abrir una cuenta en Modiv, primero hay que crear un perfil en línea. Los posibles inversores deben demostrar que cumplen los requisitos de inversión establecidos por Modiv y la SEC. Todos los inversores “humanos” deben ser residentes de los Estados Unidos. Y todos los inversores “empresariales” (como fideicomisos o sociedades) deben tener su sede en los Estados Unidos.

Un miembro del equipo de asistencia al inversor puede solicitar documentación para demostrar su estado de acreditación, lo que determinará la cantidad máxima que puede invertir por año. Una vez que Modiv verifique su estado, puede abrir y financiar oficialmente una cuenta en línea. La inversión mínima es de $1000.

¿Es seguro y confiable?

Modiv se toma en serio la seguridad y la privacidad, pero no puede eliminar el riesgo de una filtración de datos u otro ataque informático. La privacidad de la información de los inversores está regida por las leyes de privacidad de la SEC y de EE. UU.

Sin embargo, el mayor riesgo al que se enfrentan la mayoría de los inversores de Modiv es el riesgo de un rendimiento deficiente. Los eventos inesperados o los costos inusualmente altos podrían generar rendimientos más bajos o negativos.

Por ejemplo, durante los momentos más duros de la pandemia, Modiv (que en ese momento todavía se llamaba Rich Uncles) recibía poco o ningún pago de muchos de sus inquilinos comerciales más importantes. En mayo de 2020, la empresa anunció que estaba al borde de la insolvencia. Como resultado,Su valor por acción se redujo en un 30%.

Si bien es poco probable que en el futuro cercano volvamos a ver un evento que acabe con el mercado inmobiliario comercial como una pandemia, siempre habrá otros riesgos con los REIT no cotizados. Y si el REIT de Modiv no cumple con sus expectativas de rendimiento, es poco probable que la empresa esté dispuesta a recomprar acciones para permitir que los inversores salgan.

¿Vale la pena?

La asignación de activos determina más del 90% del rendimiento de la cartera, y muchos inversores solo llevancepoycautiverioen sus carteras. Añadiendo comercialLos bienes raíces como inversión alternativaPuede ser una buena elección, pero ¿debería invertir en el REIT de Modiv?

Por ahora, creemos que la respuesta probablemente sea no. A primera vista, Modiv parece un REIT no cotizado que está bien posicionado en el mercado. Sin embargo, sus recientes problemas legales y financieros nos hacen dudar en recomendarlo.

Seguiremos de cerca el progreso de la empresa y, si Modiv logra consolidar su trayectoria en los próximos años, actualizaremos esta reseña para informarle.

Hasta entonces, puedes Compare aquí todos nuestros sitios favoritos de financiación colectiva de bienes raíces.

Características de Modiv

Tipos de cuenta	Individual Entidad estadounidense Fideicomiso de Estados Unidos IRA autodirigida
Inversión mínima	$1,000
Gastos de gestión	~3% por año
TIR objetivo	7% a 12%
Abierto a inversores no acreditados	Sí
Opciones de inversión	Un REIT de bienes raíces comerciales
Transparencia de los fondos	Alto: los estados financieros de los fondos se presentan públicamente ante la SEC.
Término de inversión	Al menos 6 meses
Calendario de pago de dividendos	Mensualmente, con un potencial dividendo número 13 pagado al final del año.
Programa de canje de acciones	Sí, pero la redención no está garantizada.
Mercado secundario	Ninguno
Número de teléfono de atención al cliente	888-686-6348
Dirección de correo electrónico de atención al cliente	info@modiv.com
Disponibilidad de la aplicación móvil	No
Promociones	Ninguno