Reseña de AngelList: compre un fondo de empresas emergentes bien diversificado

Fundador de Vanguard,Jack Bogle, se le atribuye la fundación de la primerafondos indexadosLos fondos indexados son inversiones que siguen determinados índices de mercado, incluido el SP 500, y ofrecen automáticamente a los inversores acceso a una cartera ampliamente diversificada.

En la actualidad, los fondos indexados son una parte habitual del panorama de las inversiones. Son colecciones de acciones de empresas que cotizan en bolsa.

Empresas AngelListestá creando un concepto similar en el mundo del capital privado. La empresa ofrece a los inversores acreditados acceso a cientos de empresas en fase inicial.startups con una sola inversiónLa amplia diversificación aumenta las probabilidades de que un inversor invierta en una empresa “unicornio” que ofrezca rendimientos de 100 veces o más.

AngelList también tiene una variedad de otras oportunidades de inversión en etapa inicial que pueden ser adecuadas para usted.inversores acreditadosTe explicamos cómo funciona y cómo los inversores pueden empezar a explorar oportunidades con AngelList Ventures.

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Resumen rápido

• AngelList ha financiado más de 10 mil millones de dólares a empresas emergentes.
• Los inversores pueden invertir en fondos de startups (dirigidos por capitalistas de riesgo específicos) o invertir en un “fondo de fondos” para obtener acceso a operaciones.
• Opción de invertir en operaciones específicas sindicadas en AngelList

Detalles de AngelList
Nombre del producto	Empresa AngelList
Inversión mínima	Depende del tipo de trato
Tarifa de inversor	1-2%
¿Abierto a inversores no acreditados?	No
Promociones	Ninguno

Tabla de contenido¿Qué es AngelList Ventures?¿Qué ofrece?¿Hay algún costo?¿Cómo se compara AngelList Ventures?¿Cómo abro una cuenta?¿Es seguro y confiable?¿Cómo puedo contactar con AngelList Ventures?¿Vale la pena?Características de AngelList Ventures

¿Qué es AngelList Ventures?

AngelList Ventures, fundada en 2010, es conocida por ser uno de los primeros inversores en Uber. Lo que comenzó como una simple lista de correo electrónico se ha convertido en una de las empresas más grandes del mundo.capital de riesgomercados del planeta. La empresa busca atraer a más empresas emergentes exitosas al mundo ampliando el acceso a oportunidades de inversión de capital privado.

AngelList no solo ofrece a los inversores acceso a un flujo continuo de oportunidades de inversión, sino que también les permite invertir en fondos gestionados. El fondo gestionado crea una especie de «índice» de todas las operaciones de capital privado en la plataforma AngelList.

Hasta la fecha, los inversores han invertido más de 10 mil millones de dólares a través de AngelList y las oportunidades de inversión continúan expandiéndose.

¿Qué ofrece?

AngelList es un mercado en línea que conecta a inversores y empresas emergentes que buscan inversiones. Pero la empresa hace más que crear mercados. Facilita el proceso de inversión en empresas emergentes al gestionar el aspecto legal de las inversiones. Además, permite una inversión más amplia.diversificación a través de los fondosalojado en la plataforma AngelList.

Invierta en acuerdos sindicados

Si desea probar suerte en la verdadera inversión de capital de riesgo, revise las sindicaciones de inversión individuales en el sitio web de AngelList Ventures. Cada acuerdo sindicado tiene una inversión mínima y puede conllevar ciertas tarifas. Si desea optar por acuerdos sindicados, debe hacer su tarea.

Las empresas que buscan financiación pueden ser un unicornio inversor, pero muchas de ellas fracasarán. Investigue más para determinar si es probable que la empresa tenga éxito.

Invierta como un VC con fondos renovables

Los fondos renovables son inversiones en las que un gestor de fondos invierte continuamente en nombre de los suscriptores del fondo. Los suscriptores del fondo comprometen una determinada cantidad de dinero al fondo (normalmente 5.000 dólares o más por trimestre) durante un mínimo de cuatro trimestres. A continuación, el gestor del fondo invierte su propio dinero y el dinero de los suscriptores, de acuerdo con una declaración de política de inversión.

La mayoría de los gestores de fondos de AngelList son fundadores de empresas emergentes de éxito o inversores de capital riesgo de éxito. Los fondos de inversión pueden tener un enfoque amplio, como una empresa emergente en la India, o un enfoque más específico, como la agricultura sostenible en el Medio Oeste de Estados Unidos, pero los inversores son conscientes de la importancia de invertir en empresas emergentes.filosofía de inversiónAntes de que empiecen.

Solo tendrá acceso a las inversiones en el fondo en función de la fecha de inversión en el mismo. Invertir un trimestre le da acceso a inversiones de capital de riesgo pasadas o futuras. Invertir a lo largo del tiempo ayuda a impulsar la diversificación.

Diversifique con fondos gestionados

Fondos gestionados como elFondo de acceso a AngelListSon fondos ampliamente diversificados que le permiten comprar una parte de cientos de empresas emergentes cada año. Este fondo “indexado” de empresas emergentes tiene costos similares a los fondos renovables, pero ofrece una diversificación más amplia.

Esta puede ser una excelente forma de invertir en empresas emergentes si no tienes una filosofía de inversión sólida que te lleve a invertir en un fondo rotatorio.

No es necesario hacer los deberes sobre capital privado

En lugar de investigar cada una de las inversiones que se ofrecen en el mercado, puede invertir utilizando uno de los numerosos fondos de AngelList. Estos ofrecen una gama bastante diversificada de inversiones que pueden aumentar los rendimientos a largo plazo.

Es importante tener en cuenta que invertir en un solo trimestre no produce una cartera especialmente diversificada. Si invierte de forma continua durante muchos años, obtendrá una mayor exposición a las inversiones.

Inversiones ilíquidas

Por lo general, las inversiones de capital de riesgo tienen una fecha de vencimiento después de siete a diez años. En ese momento, no tiene la opción de vender sus inversiones en un mercado secundario. Si obtiene un rendimiento positivo, puede esperar conservar sus inversiones durante una década o más antes de ver el rendimiento.

Prepárese para perder dinero y tenerlo bloqueado durante mucho tiempo. Esta es una de las razones por las que AngelList solo está abierto a inversores acreditados.

¿Hay algún costo?

Las estructuras de tarifas en AngelList varían según el tipo de inversión.

Las comisiones de los fondos se estructuran como las de los fondos de cobertura, en los que los inversores pagan una comisión de gestión anual (normalmente del 1 al 2 %) y una comisión administrativa (del 0,15 % anual). Estas comisiones se deducen del capital total invertible, lo que tiende a reducir la rentabilidad.

Además de esas comisiones, es habitual que los fondos exijan una comisión de “carry”. La comisión es la parte de las ganancias que recibe el socio limitado del fondo cuando el rendimiento del fondo supera los resultados esperados. Normalmente, el socio limitado del fondo recibe una comisión de entre el 20 y el 30 %. A veces, la comisión también se reduce, según la inversión individual.

Debido a que esta estructura de tarifas es un poco compleja, AngelList tiene unacalculadora de tarifasque desglosa las tarifas de inversión para los inversores.

¿Cómo se compara AngelList Ventures?

AngelList es el sitio de inversión de capital de riesgo más grande de los Estados Unidos y también brinda a los inversores acceso a empresas emergentes globales. A diferencia de muchos otros sitios,financiación colectivasitios, AngelList se apoya fuertemente en el concepto de fondo.

Al analizar a los competidores, es poco probable que encuentre otro sitio que tenga el volumen de flujo de transacciones que tiene AngelList.

Puedes “reducir el riesgo” invirtiendo en un gran número de empresas emergentes a través de fondos. Esto aumenta el costo de la comisión de la inversión (gestionar la estructura legal en torno a estas inversiones es costoso). Por otro lado, significa que puedes preocuparte menos por perder tu dinero en una sola operación y aumenta las probabilidades de que una inversión genere un gran múltiplo.

Una desventaja de invertir a través de AngelList es que se requieren grandes cantidades de capital. Es posible que necesites $75,000 o más por año para invertir a través del sitio.

Otros sitios de financiación colectiva comoSemillas de inversión,Propulsar(X), yChaleco principaltienen montos mínimos de inversión mucho más bajos. Sin embargo, esos sitios tienen un flujo de transacciones mucho menor que AngelList. Estas plataformas de inversión alternativas también tienen períodos de tenencia prolongados y baja liquidez.

Encabezamiento
Clasificación
Inversión mínima	Depende del trato, puede ser tan bajo como $1,000 o más	$100	$100
Tarifas para inversores	1-2%	2% (hasta $3,000)	$0
Tarifas para empresas	0,75% del tamaño del fondo	7,5%	6%
¿Abierto a inversores no acreditados?
Celúla	Celúla	LEER LA RESEÑA	LEER LA RESEÑA

¿Cómo abro una cuenta?

Debes presentar una solicitud para unirte a AngelList Ventures como inversor. El proceso de solicitud es un poco más riguroso en comparación con otras cuentas porque requiere que verifiques tu estado de acreditación.

Debes explicar cómo piensas utilizar AngelList Ventures y añadir tu perfil de LinkedIn. Debes recibir la aprobación para la inversión, lo que suele tardar un día, antes de poder empezar a invertir. Cualquiera que invierta a través de AngelList debe recibir la aprobación por separado para la inversión en fondos y la inversión sindicada.

Para acceder a inversiones individuales en un sindicato, también debe solicitar unirse al sindicato y obtener la aprobación. Algunos sindicatos son mucho más selectivos en su proceso de aprobación.

¿Es seguro y confiable?

AngelList solicita una gran cantidad de información personal. Debes proporcionar información sobre tus ingresos y patrimonio neto, así como también brindar acceso a tu perfil de LinkedIn.

AngelList protege a los usuarios mediante múltiples capas de seguridad.lado de la seguridad digitalLa empresa encripta los datos y cumple con las normas internacionales y estadounidenses asociadas con el uso de datos personalizados. Solo procesa pagos utilizando fuentes de datos encriptadas.

En el aspecto legal, AngelList cuenta con un conjunto de herramientas diseñadas para ayudar a los inversores y fundadores a invertir de forma segura. Las inversiones se procesan a través de una estructura legal denominada Vehículo de Propósito Especial. Esto garantiza que todas las inversiones cumplan con las leyes requeridas para garantizar que los retornos de la inversión terminen en manos de los inversores.

¿Cómo puedo contactar con AngelList Ventures?

AngelList tiene su sede en San Francisco, California, pero tiene oficinas en todo el mundo. No publica información de contacto para inversores. Sin embargo, las personas con preguntas pueden utilizar unFormulario de contactopara dirigir consultas a AngelList.

¿Vale la pena?

Invertir en empresas emergentes es arriesgado y AngelList solo está abierto a inversores acreditados que puedan soportar pérdidas o soportar inversiones ilíquidas durante una década o más. Quienes invierten no necesariamente dependen de estas inversiones para alcanzar sus objetivos generales de inversión.

Dicho esto, la inversión de capital de riesgo es atractiva. Es emocionante invertir dinero en empresas emergentes que podrían cambiar el mundo. La perspectiva de obtener retornos descomunales es emocionante, especialmente para personas con muy pocos recursos.inversión a largo plazohorizontes temporales.

AngelList hace un gran trabajo centrándose en el “flujo de operaciones” y la diversificación dentro del mundo de la inversión en empresas emergentes. No todas las inversiones darán frutos, pero la estructura del fondo aumenta la probabilidad de que, en última instancia, obtengas rendimientos positivos.

Los inversores acreditados que ven valor en la inversión en empresas emergentes y tienen seis cifras o más disponibles para invertir son buenos candidatos para AngelList.

No es para todos, pero AngelList es una gran plataforma para inversores que quierandiversificarlejos de las empresas que cotizan en bolsa.

Características de AngelList Ventures

Tipos de cuenta	Fondos rodantes Fondos gestionados Sindicatos
Inversión mínima	Varía según el tipo de trato.
Tarifa de inversor	La mayoría de los fondos cobran una tarifa anual del 2 % Tarifa administrativa 0,15% La tarifa de transporte es del 20% Comisiones de fondoscalculadora
Requisitos para los inversores	Debe ser un inversor acreditado
Término de inversión	Compromiso anual o trimestral
Opciones de servicio al cliente	Ninguno aparece en el sitio web, excepto unoContáctenosforma.
Disponibilidad de la aplicación móvil	Ninguno
Promociones	Ninguno