Condonación de préstamos estudiantiles para abogados: ¿Qué hay disponible?

Ejercer la abogacía puede ser una carrera gratificante y lucrativa, pero el precio de un título de abogado sigue aumentando. En 2022,Graduado promedio de la facultad de derechoTenía una deuda de $180,000 en préstamos estudiantiles. Eso es más del doble de lo que gana un defensor público principiante en un año.

Fuera del sector público, los abogados tienden a ganar más (120.000 dólares de media), pero con una deuda de seis cifras sobre sus hombros, puede que esos ingresos de seis cifras no parezcan suficientes.

Afortunadamente, los abogados en ejercicio pueden calificar para una variedad decondonación de préstamos estudiantilesPlanes. A continuación se presentan los cuatro principales programas de condonación de préstamos para abogados y algunas consideraciones si no califica para los planes.

Tabla de contenidoLa mejor opción: condonación de préstamos por servicio públicoDepartamento de Justicia: Programa de reembolso de préstamos estudiantiles para abogadosPrograma de asistencia para el pago de préstamos Herbert S. GartenPrograma de reembolso de préstamos estudiantiles John R. JusticeOpciones a considerar si no califica para la condonación del préstamo

La mejor opción: condonación de préstamos por servicio público

Si trabaja en un puesto de servicio público (como defensor público, para una organización 501(c)(3) calificada o en otro puesto de servicio público calificado), puede calificar para la condonación de préstamos por servicio público.

Si trabaja a tiempo completo para un empleador calificado, sus préstamos estudiantiles federales serán condonados después de 120 pagos.

Para los abogados, esto es genial porque puedes trabajar enTodo tipo de funciones de servicio público– asistente legal, administrador o cualquier otra persona (incluso si no ejerce la abogacía) siempre que trabaje para un empleador calificado, incluido el gobierno local, estatal o federal, o una organización sin fines de lucro.

Por supuesto, usted es abogado, por lo que probablemente lea los documentos del préstamo que explican el PSLF en detalle. Sin embargo, si desea repasar cómo calificar para el PSLF, puedeLea esta guía completa sobre la condonación de préstamos por servicio público.

El PSLF es una excelente opción para los abogados porque el préstamo está realmente condonado. El monto condonado no está sujeto a impuestos.

Departamento de Justicia: Programa de reembolso de préstamos estudiantiles para abogados

Cualquier abogado que trabaje para el Departamento de Justicia (DOJ) puede solicitar unirse al Programa de Reembolso de Préstamos Estudiantiles para Abogados (ASLRP). En virtud de este programa, el DOJ pagará hasta $6,000 por año en préstamos educativos en nombre de un abogado que trabaje para el departamento.

Los abogados que califiquen para el programa quedarán inscritos automáticamente por tres años, siempre que continúen trabajando a tiempo completo como abogados para el Departamento de Justicia.

Sin embargo, este no es realmente un programa de condonación de préstamos. Todos los pagos del Departamento de Justicia sobre sus préstamos son ingresos imponibles. Aun así, vale la pena considerar el programa, especialmente si su trabajo no le permite calificar para otro programa de condonación de préstamos.

¿Quieres saber más? PuedesInfórmese sobre el programa y postúlesea través del sitio web del Departamento de Justicia (que claramente está diseñado para abogados, ya que documenta las leyes federales e incluye una discusión de sus políticas).

Programa de asistencia para el pago de préstamos Herbert S. Garten

Cada año, Legal Services Corporation (una organización sin fines de lucro que financia programas de asistencia legal) selecciona a 80 abogados de asistencia legal para que los ayuden con sus préstamos estudiantiles. En virtud de este programa, el abogado recibe hasta $5,600 por año en ayuda para pagar los préstamos. El abogado recibirá esta ayuda financiera durante un máximo de tres años.

Los 80 abogados elegidos se eligen por sorteo entre los solicitantes elegibles.

El programa de asistencia para el pago de préstamos está estructurado como un préstamo condonable. Como tal, el abogado participante no debería tener que pagar impuestos sobre los pagos que recibe del programa. Por supuesto, es posible que desee realizar su propia investigación para asegurarse de que cumple con la ley.

Para ser elegible para el programa, debe tener al menos $75,000 en préstamos estudiantiles, tener un patrimonio neto de menos de $35,000 (excluyendo el valor de su casa) y ganar menos de $62,500 (en los 48 estados inferiores; Alaska y Hawái tienen límites más altos).Obtenga más información sobre el programa y postúlese aquí.

Programa de reembolso de préstamos estudiantiles John R. Justice

En 2018, el Programa de Reembolso de Préstamos Estudiantiles John R. Justice otorgó $1.8 millones en fondos a defensores públicos y fiscales calificados que trabajan para el estado o la ciudad. A cambio de ayuda para reembolsar los préstamos estudiantiles, estos abogados aceptan permanecer en un cargo público durante tres años.

Técnicamente, podrías recibir hasta $10,000 por año en ayuda para el pago de tu préstamo ($60,000 en total), pero este programa no cuenta con una gran financiación. Como resultado, puedes esperar recibir unos cientos o unos miles de dólares en ayuda.

Tienes que trabajar con tuciudad o estado para solicitar el programa de reembolsoLos fondos recibidos bajo este programa generalmente no están sujetos a impuestos, aunque el IRS se niega a brindar orientación específica sobre si no están sujetos a impuestos en todas las circunstancias.

Opciones a considerar si no califica para la condonación del préstamo

Si eres abogado y tienes una deuda de seis cifras, averiguar cómo pagarla puede ser difícil, independientemente de tu salario. Pero puede ser especialmente difícil si recién estás empezando y aún no ganas un salario alto. Entonces, ¿qué puede hacer un abogado?

Plan de pago basado en los ingresos

La primera opción debería ser optar por un plan de pago basado en los ingresos para todos sus préstamos federales para estudiantes. El pago de todos los planes de pago basados ​​en los ingresos se basa en sus ingresos.ingreso discrecional.

Nosotros llamamosplanes de pago basados ​​en los ingresosEl programa “secreto” de condonación de préstamos estudiantiles, porque la mayoría de las personas no saben que sus préstamos serán condonados bajo estos programas después de 20 o 25 años. Sí, es mucho tiempo, pero debe saber que existe la opción.

Los programas de pago basados ​​en los ingresos incluyen: Pago basado en los ingresos (IBR), Pago según sus ingresos (PAYE), Pago según sus ingresos revisado (RePAYE) y Pago contingente a los ingresos (ICR).

Pague más por sus préstamos

Una vez que esté en un plan de pago basado en los ingresos, es momento de hacerse la pregunta: “¿Debería pagar más por mis préstamos estudiantiles?”

Incluso si no califica para la condonación de préstamos, sus préstamos federales se cancelarán después de 30 años de pago. ¿El truco? El monto que se cancela está sujeto a impuestos. Eso significa que tendrá que pagar una enorme factura de impuestos el año en que se cancelen los préstamos.

Entonces, ¿debería trabajar para pagar esas deudas con pagos adicionales o simplemente comenzar a ahorrar para la factura de impuestos? La respuesta depende de la relación entre lo que debe y lo que gana. Si bien la respuesta exacta depende de una variedad de factores, una buena regla general es que si debe más de 1,5 veces lo que gana, debería pensar en cancelar el préstamo en lugar de pagarlo.

Esto significa que un abogado que gana $150,000 por año, pero debe más de $225,000 en préstamos estudiantiles, probablemente necesite comenzar a ahorrar para una gran factura de impuestos en lugar de tratar de pagar agresivamente los préstamos. Por otro lado, si ese abogado que gana $150,000 debe la típica deuda de $125,000, probablemente la decisión correcta sea pagar agresivamente.

Refinanciación

Si está en vías de pagar sus deudas, es posible que desee considerar la posibilidad de refinanciar sus préstamos estudiantiles a un préstamo estudiantil privado con una tasa de interés más baja. Eso es riesgoso, porque pierde la opción de cancelación del préstamo, además de perder la flexibilidad del pago basado en los ingresos. Sin embargo, puede ahorrar dinero mientras paga la gran deuda. En este momento, puede obtener tasas tan bajas como3,99% – 12,39%Tasa de interés anual (APR) en lugares como Credible. Si tienes préstamos Grad PLUS, esto podría representar un gran ahorro.

Puede encontrar las mejores tarifas para refinanciar préstamos estudiantiles a través deCreíbleEcha un vistazo a nuestraGuía sobre los mejores lugares para refinanciar préstamos estudiantiles aquí.